Hoë frekwensie handel stelsels

Hoë frekwensie handel stelsel ontwerp en proses bestuur hoë frekwensie handel stelsel ontwerp en proses bestuur adviseur: Roy E. Welsch. Departement: System Design and Management Program. Uitgewer: Massachusetts Institute of Technology Datum Uitgereik: 2009 firmas deesdae is hoogs afhanklik van data-ontginning, rekenaarmodellering en die ontwikkeling van sagteware. Finansiële ontleders te voer baie soortgelyke take aan dié in sagteware en vervaardigingsbedrywe. Maar die finansiële sektor het nog nie ten volle 'n hoë-standaard stelsels ingenieurswese raamwerke en proses bestuur benaderings wat suksesvol was in die sagteware en vervaardigingsbedrywe aangeneem. Baie van die tradisionele metodes vir die produk ontwerp, gehaltebeheer, sistematiese innovering, en deurlopende verbetering in ingenieursdissiplines aangewend kan word om die veld van finansies. Hierdie tesis wys hoe die kennis wat uit ingenieursdissiplines die ontwerp en prosesse bestuur van 'n hoë frekwensie handel stelsels kan verbeter. Hoë frekwensie handel stelsels is-berekening gebaseer. Hierdie stelsels is 'n outomatiese of semi-outomatiese sagteware stelsels wat inherent kompleks en vereis 'n groot mate van ontwerp presisie. Die ontwerp van 'n hoë frekwensie handel stelsel koppel verskeie velde, insluitend kwantitatiewe finansies, stelsel ontwerp en sagteware-ingenieurswese. In die finansiële sektor, waar wiskundige teorieë en handel modelle relatief goed nagevors, die vermoë om hierdie ontwerpe te implementeer in real handel praktyke is een van die belangrikste elemente van 'n belegging maatskappye mededingendheid. Die vermoë van die omskakeling van belegging idees in 'n hoë werkverrigting handel stelsels doeltreffend en effektief kan 'n belegging firma 'n groot mededingende voordeel te gee. (Verv.) Hierdie tesis verskaf 'n gedetailleerde studie bestaan ​​uit 'n hoë frekwensie handel stelsel ontwerp, stelsel modellering en beginsels, prosesse en bestuur vir stelsel ontwikkeling. Besondere klem word aan back testing en optimalisering, wat beskou word as die belangrikste dele in die bou van 'n handel stelsel. Hierdie navorsing bou stelsel ingenieurswese modelle wat die ontwikkelingsproses te lei. Dit maak ook gebruik van eksperimentele handel stelsels te verifieer en te bekragtig beginsels in hierdie tesis aangespreek. Ten slotte, hierdie tesis tot die gevolgtrekking dat stelselingenieurswese beginsels en raamwerke die sleutel tot sukses vir die implementering van 'n hoë frekwensie handels - of kwantitatiewe belegging stelsels kan wees. Proefskrif (S. M.) - Massachusetts Institute of Technology, System Design and Management Program, 2009.Cataloged uit PDF-weergawe van thesis. Includes bibliografiese verwysings (bl 78-79.). Sleutelwoorde: System Design and Management Program. Kyk na My AccountHigh Frequency Trading sagteware High Frequency Trading sagteware Lightspeed Finansiële Trading sagteware Lightspeed bied twee vorme van outomatiese handel oplossings Lightspeed Gateway en die Lightspeed Trader API. Die Lightspeed Trader Application Programming Interface (API) ontbloot 'n paar biblioteke binne Lightspeed Trader dat C programmeerders kan gebruik om toegang te verkry tot Lightspeed Handelaars funksionaliteit. Gebruikers kan skep dinamiese skakel biblioteke (DLLs) wat gebruik kan word begin vanaf die Lightspeed Graybox Venster om hierdie funksies uit te voer. Lightspeed Gateway is 'n ten volle outomatiese handel stelsel wat super lae latency bied om die plaaslike aandele Effektebeurse, insluitend die NYSE en die NASDAQ-aandelemark. Lightspeed Gateway is heeltemal platform agnosties en kan gebruik word op al die groot bedryfstelsels en programmeertale. In 'n poging om kliënte te help met die ontwikkeling van 'n outomatiese handel stelsel / black box handel strategie wat Lightspeeds poort infrastruktuur gebruik, het ons die innoverende Black Box Ontwikkelaars Kit (BDK) ontwerp. Lightspeed erken dat verskillende komponente van 'n outomatiese handel stelsel is baie stelsels gemeen. Lightspeed kombineer hierdie gemeenskaplike komponente in sy BDK. As jy op soek is na 'n hoë frekwensie handel sagteware, kontak ons ​​dan. 1.888.577.3123 Probeer die demoTiny Bank klop handel firma Nie die geval is die gebruik van enige Menslike Handelaars Een van die wêreld se vinnigste groeiende handel winkels nie die geval is nie handelaars het. XTX Markte Ltd het na vore gekom as 'n buitelandse-valuta reus, in die vertroue op programmeerders en wiskundiges sy styging in die globale top vyf vroeër vanjaar brandstof. Nou, nadat hy 'n formidabele speler in geldeenhede, XTX het sy visier op groei in aandele, kommoditeite en markte effekte. Maar in 'n wêreld waar die verskil tussen wins en verlies kan wees klein breuke van 'n sekonde, XTX sê dit berus meer op intelligensie as spoed. In plaas van die bou van mikrogolf netwerke te krimpvarkie uit pryse 'n micro voor enigiemand anders, XTX gebruik wiskundige modelle wat ingeskakel met massiewe data stelle. Dit sê sy tegnologie krag vergelykbaar met 'n paar van die wêreld se top super rekenaar. XTXs styging kom te midde van 'n mark verskuiwing: In 'n wapenwedloop waar net oor iemand kan verhuur ultra-vinnige handel stelsels, sy harder as ooit om 'n voordeel te kry net deur 'n vinnige. Dit kan oopgemaak het 'n geleentheid vir maatskappye met gesofistikeerde statistiese modelle, sê Greenwich Associates. Soos XTX mede-hoof Zar Amrolia sien dit, 'n belangrike toets vir die Londen-gebaseerde firma kom wanneer dit kompeteer in nog meer markte wat oorheers word deur 'n hoë-frekwensie handelaars, veral in die VSA Speed ​​teen intelligensie Kan 'n slim, masjien - leerbenadering klop waarskynlik 'n minder gesofistikeerde algo wat vinniger Amrolia gesê. Thatll 'n baie opwindende toets. XTXs ander mede-uitvoerende hoof van Alex Gerko, 36, wys daarop dat sommige van sy 74 werknemers self nog handelaars sou noem. Maar hulle werk Arent regtig herkenbaar aan die mense wat gebruik word om sokker-veld-grootte handel vloere te vul. Ons hoef nie enige menslike besluitneming in die handel, het gesê Amrolia. Ons het nie die handel ontleders wat kyk na die algoritmes en kyk of hulle is goed funksioneer in die mark en doen wat ons hulle ontwerp is om te doen. Eiendoms handelaars havent heeltemal voorgelê om hul masjiene. Theres nog 'n element van menslike interaksie met die handel stelsels, sê Mark Spanbroek, vise-voorsitter van die FIA ​​Europese Skoolhoof Handelaars Vereniging. Sy wil auto pilot, gesê Spanbroek, wat voorheen gewerk by outomatiese handelaar Getco Europa Ltd Die vlieëniers is daar gesit om dit opgevolg deur slegte weer. In plaas van die ou-skool handelaars, XTX het ontleders soos die een wat in wanneer die pond het verlede week gedompel trap. Teen ongeveer 12:07 in Londen, 'n werknemer het verskeie waarskuwings wat die Britse geldeenheid het manier buite sy normale omvang verdwaal. Die pond vroegoggend rit - op 'n punt 'n 6.1 persent daling - veroorsaak XTXs risiko kontrole en gestop handel. Flash Crash Na raadpleging senior personeellede, is die waarskuwings kort ná geneutraliseer en XTX aangevuur sy handel algoritmes weer. Platform operateurs insluitend FastMatch Inc. sê elektroniese spesialiste het die afgelope tyd met dien verstande meer bod en bied - met ander woorde, broodnodige likiditeit - as banke wanneer handel oontdaam gaan. Terwyl winste in sommige bank besighede het verdamp, theyre gaan noodsaaklik vir Internasionale finansies te bly, sê Greenwich Associates Kevin McPartland. XTX ingedeel vierde in plek valuta handel in Euro Money Institusionele Beleggers PLC jaarlikse opname, maar was negende algeheel, en agter Citigroup Inc. op nr 1. Elektroniese spesialiste toring Navorsing Capital LLC, Spring Trading LLC en kuns voorwerpen Financial Inc. ook die top 50 . die dele van die banke handel besigheid wat minder winsgewend geword het sedert die finansiële krisis is waar die skoolhoof firmas is versterking in, sê McPartland, hoof van navorsing vir markstruktuur en tegnologie by die firma. Banke het wel voordele - hulle is gewapen met groot hulpbronne en hul eie top kwantitatiewe. Wall Street het ook voorpunt-tegnologie en kan ander kopieer winsgewende strategieë om kleiner maatskappye uit van die besigheid te stoot. 'N upstarts sukses hang met die feit dat meer ratse en innoverende. Selfs voor die pond duik, het XTX aangevoer dat likiditeit is verdamp, want balansstate - die mark maak skokbreker bekend as inventaris - verdamp ook. Bank of America Corp. s ontleders het verlede week gesê dat buitelandse-valuta-transaksies het 'n 60 persent groter impak op pryse as net twee jaar gelede. XTXs balansstaat is deel van sy plek. XTX nie die geval is moet altyd in en uit van die ambagte pyl, want meer soos 'n tradisionele bank mark maker, dit neem risiko met behulp van kapitaal. Pryse verander in mikrosekondes in sommige markte, maar die firma touts hou tydperke wat 10 minute of meer kan duur. Dit het 100 miljoen pond (122000000) van regulatoriese kapitaal. XTX isnt die enigste elektroniese handel maatskappy wat handel risiko neem nie, maar om dit te doen is 'n verandering van die verlede toe die meeste sulke maatskappye didnt pleeg kapitaal op alle, Greenwich Associates sê. KCG Holdings Inc. het sowat 500 miljoen regulatoriese kapitaal en aandeelhouersekwiteit van 1,45 miljard. Spoedwalle XTX bestuurders ook ten gunste van spoedwalle wat die voordele van die vinnigste firmas neutraliseer, met die argument dat sommige weerlig-vinnig handel nie veel meer as arbitrage pryse tussen markte. Sulke strategieë kan uiteindelik kos 'n belegger, want daaropvolgende ambagte duurder sal wees, sê XTX. 'N Uitdaging vir XTX is die bevinding en die werwing van talent om sy intellektuele brandstof te skep vir verhandeling. Die kompetisie te lok die wêreld se top wiskundiges en tegnoloë isnt net teen Wall Street en ander gerekenariseerde handelaars, soos XTX is nou ook opgetrek tegnologie reuse soos Google. Vergeet MBAs, XTX is op soek na ongewone eienskappe soos uiterste kwantitatiewe vaardighede en 'n goeie begrip van tegnologie, het gesê Amrolia, 53, wat 'n Ph. D. het in wiskunde aan die Universiteit van Oxford. Die mededinging tussen firmas en Silicon Valley starters vir top talent is 'n relatief nuwe verskynsel, sê Denis Ignatovich, voormalige hoof van die sentrale-risiko handel lessenaar by Deutsche Bank AG, waar hy in 2007 begin Startup Gold Toe ek besig was om in hierdie bedryf, dinge soos Facebook het so daar buite, het gesê Ignatovich, wat voortgegaan het om hulp gevind 'n kunsmatige intelligensie firma genaamd Estetiese integrasie. Dit het gelyk of ewekansige wyse vir iemand om te gaan en slaan goud met 'n begin. En as Foosball tafels, Playstation en ander tegnologie firma byvoordele Arent genoeg om die helderste verstand te trek, XTX gee die meeste werknemers aandele in die maatskappy. Uiteindelik egter talent sal daarheen gaan om hulself te bewys, leer uit 'n paar van die beste denkers en, hopelik, 'n bietjie geld, sê Ignatovich. As dit werk, sal die nuwe ras van die firmas dalk eendag nog meer bank bedrywighede getrek op pad na MySpace of VHS. Hulle sal hul mark maak vaardighede te slyp en ons sal sien 'n aantal van hulle geword het groot gevestigde name, sê Niki Beattie, 'n Merrill Lynch aluin wat nou die hoof adviseur Market Struktuur Vennote. Met verloop van tyd, ja, hierdie ouens kan vervang wat banke het. Voordat sy hier, sy op die Bloomberg Terminal. LEER MOREStop raai rigting. High Frequency en algoritmiese handel stelsels het die gedrag van die markte verander, maak dit baie meer wisselvallig en makliker onderhewig aan manipulasie. Terwyl die term rigting langer van markte is nog nie geraak nie, want handelaars daar is geen twyfel dat handel meer uitdagend geword het. Kennis van hierdie stelsels en hoe hulle invloed op handel gedurende die dag is inligting wat aktiewe handelaars nodig. HFT Alert sagteware en chat rooms monitor die vlakke van algoritmiese aktiwiteit gedurende die dag via eie programme geskep deur die stigter Steve Hammer. Terwyl baie soek vir aanlyn handel oplossings hoop dat HFT Alert hulle sal voorsien met 'n rooi lig / groen lig seine, werklike handelaars weet enige diens belowe dat inligting isnt moeite werd om 'n sent. Langtermyn handel sukses kom uit met 'n voorsprong wat niemand anders het. Ons lede van die gemeenskap het gevind dat die rand elke dag met behulp van HFT Alert sagteware en chat rooms om dinge soos wanneer en in watter rigting om handel te dryf, sleutel kenmerke van die huidige markomgewing, en watter ander deelnemers aan die mark doen bepaal. Die Delineator Journal is geskryf deur die hele handel dag tot Delineator help en Accumulator gebruikers kry die meeste van hulle sagteware. Poste gemaak as handel seine gegenereer word en belangrike setups geïdentifiseer. Dink aan die Journal as 'n handelspos afrigter wat oor jou skouer te help om te leer en te gebruik die programme. Die Delineator Journal is ook 'n goeie manier om 'n gratis blik op ons sagteware, veral die opgaarbatterye, plus 'n afsluiting kommentaar te kry. Die Delineator Journal Die Delineator die AccumulatorHigh-Frequency Trading: 'n Praktiese Gids tot Algorithmic strategieë en handel stelsels, 2nd Edition 'N ten volle hersiene tweede uitgawe van die beste gids om 'n hoë-frekwensie handel Hoë-frekwensie handel is 'n moeilike, maar winsgewende, strewe dat kan stabiel winste in verskillende marktoestande te genereer. Maar vaste voet in beide die teorie en praktyk van hierdie dissipline is noodsaaklik vir sukses. Of jy 'n institusionele belegger op soek na 'n beter begrip van 'n hoë-frekwensie bedrywighede of 'n individuele belegger op soek na 'n nuwe manier om handel te dryf, is hierdie boek het wat jy nodig het om die meeste van jou tyd te maak in vandag se dinamiese markte. Gebou op die sukses van die oorspronklike uitgawe, die tweede uitgawe van High-Frequency Trading inkorporeer die nuutste navorsing en vrae wat sedert die publikasie van die eerste uitgawe aan die lig gekom het. Dit dek bekwaam alles van nuwe portefeuljebestuur tegnieke vir 'n hoë-frekwensie handel en die nuutste tegnologiese ontwikkelings sodat HFT om opgedateer risikobestuurstrategieë en hoe om inligting en orde vloei in beide donker en lig markte te beskerm. Sluit talle kwantitatiewe handel strategieë en gereedskap vir die bou van 'n hoë-frekwensie handel stelsel Rig die mees noodsaaklike aspekte van 'n hoë-frekwensie handel, uit formulering van idees om prestasie-evaluering Die boek bevat ook 'n metgesel webwerf waar gekies monster handel strategieë kan afgelaai word en getoets geskryf deur gerespekteerde bedryf kenner Irene Aldridge Terwyl belangstelling in 'n hoë-frekwensie handel voort om te groei, het min gepubliseer te help beleggers verstaan ​​en nou implementeer hierdie approach8212until. Hierdie boek het alles wat jy nodig het om 'n ferm greep op hoe 'n hoë-frekwensie handel werk en wat dit verg om dit toe te pas om jou daaglikse handel pogings te kry. Hoofstuk 1 Hoe Moderne Markte verskil van dié Past 1 Media, Moderne Markte, en HFT 6 HFT as Evolution of Trading Metode 7 Wat is hoë-frekwensie Trading 13 Wat Moet High-Frequency handelaars 15 Hoe baie hoë-frekwensie Handelaars daar 17 groot spelers in die HFT Space 17 Organisasie van hierdie boek 18 End-van-hoofstuk Vrae 19 Hoofstuk 2 tegnologiese innovasies, Systems, en HFT 21 'n Kort geskiedenis van Hardware 21 End-van-hoofstuk Vrae 35 Hoofstuk 3 Market mikrostruktuur, bestellings, en perk bestelboeke 37 tipes markte 37 perk bestelboeke 39 Aggressiewe teenoor passiewe uitvoering 43 Kompleks Bestellings 44 Trading Hours 45 Moderne Micro: Market Konvergensie en divergensie 46 Fragmentasie in Aandele 46 Fragmentasie in Toekomsstudie 50 Fragmentasie in Options 51 Fragmentasie in Forex 51 Fragmentasie in vaste inkomste 51 Fragmentasie in Swaps 51 End-van-hoofstuk Vrae 52 Hoofstuk 4 High-Frequency Data 53 Wat is hoë-frekwensie Data 53 Hoe hoog-Frequency gegewens 54 Properties hoëfrekwensiewoorde Data 56 High-Frequency data is lywige 57 High frekwensie data is onderhewig aan die bod-Vra Bounce 59 Hoë-frekwensie data is nie normaal of lognormale 62 Hoë-frekwensie data is onreëlmatiggespasieerde in die tyd 62 mees hoë-frekwensie data bevat nie koop-en-verkoop Identifiseerders 70 End-van - Hoofstuk Vrae 74 Hoofstuk 5 Trading Koste 75 Oorsig oor die uitvoering van Koste 75 Transparent uitvoering Koste 76 Implisiete uitvoering Koste 78 Agtergrond en definisies 82 Beraming van Market Impact 85 Empiriese Beraming van Permanente Market Impact 88 End-van-hoofstuk Vrae 96 Hoofstuk 6 Performance en kapasiteit van hoë-frekwensie handel strategieë 97 Beginsels van Prestasiemeting 97 Basiese prestasiemaatstawwe 98 Vergelykende Verhoudings 106 Performance Erkenning 110 Kapasiteit Evaluering 112 alfaverval 116 End-van-hoofstuk Vrae 116 Hoofstuk 7 Die Besigheid van 'n hoë-frekwensie Trading 117 Sleutelprosesse van HFT 117 Finansiële markte Geskik vir HFT 121 Ekonomie van HFT 122 Market Deelnemers 129 End-van-hoofstuk Vrae 130 Hoofstuk 8 Statistiese Arbitrage Strategieë 131 Praktiese toepassings van statistiek Arbitrage 133 End-van-hoofstuk Vrae 144 Hoofstuk 9 Directional Trading Rondom Events 147 Die ontwikkeling van Directional Event-Based strategieë 148 Wat is 'n gebeurtenis 149 vooruitskatting metodologieë 150 Verhandel Bare Nuus 153 Aansoek van Event Arbitrage 155 End-van-hoofstuk Vrae 163 Hoofstuk 10 outomatiese Market Making8212Na239ve voorraadmodelle 165 Market Making: basiese beginsels 167 Simuleer 'n mark maak Strategie 167 Na239ve mark-up strategieë 168 Market Making as 'n diens 173 winsgewende mark maak 176 End-van-hoofstuk Vrae 178 Hoofstuk 11 outomatiese Market II 179 What8217s in die Data 179 Modellering inligting ten einde Flow 182 End-van-hoofstuk Vrae 193 Hoofstuk 12 Bykomende HFT strategieë, markmanipulasie en mark Crashes 195 Latency Arbitrage 196 Smeer scalping 197 Korting aanjaer 198 Quote ooreenstem met 199 Quote Vulsel 201 Machine Learning 207 End-van-hoofstuk Vrae 208 Hoofstuk 13 Regulasie 209 sleutel-inisiatiewe van Reguleerders wêreldwyd 209 End-van-hoofstuk Vrae 223 Hoofstuk 14 Risikobestuur van HFT225 meting van HFT Risiko 225 End-van-hoofstuk Vrae 244 Hoofstuk 15 minimaliseer Market Impact 245 Hoekom uitvoering Algoritmes 245 Orde-routing algorithms 247 probleme met basiese modelle 258 Gevorderde Models 262 praktiese implementering van Optimal uitvoering Strategieë 269 End-van - Hoofstuk Vrae 270 Hoofstuk 16 Implementering van HFT Systems 271 Model Ontwikkeling Life Cycle 271 stelsel Implementering 273 toets Trading Systems 283 End-van-hoofstuk Vrae 287 oor die outeur 288 oor die webwerf 290 IRENE Aldridge is 'n belegging konsultant, portefeuljebestuurder, 'n erkende kenner van die vakke van kwantitatiewe belê en 'n hoë-frekwensie handel, en 'n gesoute opvoeder. Sy is tans produksie professor aan die New York Universiteit, Departement van Finansies en Risiko Engineering, Polytechnic Institute, sowel as besturende vennoot en Kwantitatiewe Portefeuljebestuurder by staat Alpha Trading Ltd 'n belegging raadgewende firma en 'n eie handel voertuig wat spesialiseer in kwantitatiewe en hoë frekwensie handel strategieë. Aldridge is ook 'n stigterslid van AbleMarkets, 'n aanlyn hulpbron te maak van die nuutste hoë-frekwensie navorsing vir institusionele beleggers en makelaar-handelaars. Aldridge het 'n MBA van INSEAD, 'n MS in finansiële ingenieurswese aan die Universiteit van Columbia, 'n WEES in elektriese ingenieurswese aan die Cooper Unie in New York, en is in die proses van die voltooiing van haar PhD by New York Universiteit. Sy is 'n gereelde spreker by top-industrie gebeure en 'n bydraer tot akademiese, praktisyn, en die hoofstroom media publikasies, insluitend die Journal of Trading. Futures tydskrif, Reuters HedgeWorld, Gevorderde Trading, FX Week. FINalternatives. Hantering van Tegnologie. en Huffington Post. Hoë-frekwensie Trading: 'n Praktiese Gids tot Algorithmic strategieë en handel stelsels, 2de Uitgawe Connect met Wiley Publisiteit Sedert sy ontstaan ​​in die vroeë 1980's, 'n hoë-frekwensie handel (HFT) het voortgegaan om te ontwikkel en te groei. Terwyl sommige het probeer om dit te demoniseer oor die afgelope paar jaar, die feit is dat HFT aansienlike operasionele verbeterings aan die marketsmdashmost waarvan het daartoe gelei dat minder wisselvalligheid, hoër mark stabiliteit, beter deursigtigheid mark, en 'n laer koste uitvoering vir handelaars en beleggers gelewer . Terwyl geeks dikwels beweer HFT as hul domein, kan enigiemand dit bewys benadering te integreer in hul handel strewes. Met 'n minimale belegging vereis, het die hindernisse vir toetrede tot hierdie gebied nooit laer is, en die geleentheid om betekenisvolle winste genereer was nog nooit groter. Niemand verstaan ​​dit beter as die industrie deskundige Irene Aldridge. En nou, met die tweede uitgawe van High-Frequency Trading, terug sy haar ondervinding in hierdie arena met jou te deel. Gebou op die sukses van die eerste uitgawe, hierdie betroubare bron sluit die toepassing en gereed-vir-implementmdashinformation op hierdie noodsaaklike handel benadering latestmdashyet. Dit sluit ook 'n uitdaging die einde van die hoofstuk vrae om jou opdrag van die onderwerpe wat gedek toets. Langs die pad, dit: Beskryf die tegnologiese evolusie wat algoritmiese en HFT in staat gestel het, en lê die grondslag van analise via beskrywings van die moderne mark mikrostruktuur, hoë-frekwensie data, en handel koste put in die ekonomie van HFT, verkenning van die metodes vir die evaluering die prestasie en kapasiteit van HFT strategieë, en waarin die werklike besigheid van HFT Spreek die werklike implementering van HFT deur waarin die kern modelle van vandag se HFT strategieë, van statistiese arbitrage en directional-gebeurtenis gebaseer handel outomatiese mark maak en likiditeit opsporing Ondersoek die werklike risiko's wat inherent in baie HFT strategieë en die maniere om te versag of hulle verminder Bespreek moderne wetgewing om HFT, tradisionele en huidige benaderings, en waarskynlik dreigende rigtings High-Frequency Trading betrokke, is tweede uitgawe ook vergesel deur 'n webwerf wat die materiaal wat in hierdie aanvulling boek. Dit sluit aanpas onderrig skyfies, basiese C / C-kode vir die beraming van regressiekoëffisiënte, 'n monster van bosluis data, en nog baie meer. Ten einde effektief te handel in die markte vandag, moet jy vinnig aan te pas by die veranderende mark landskap. Hoë-frekwensie Trading, sal tweede uitgawe wat jy in 'n beter posisie om hierdie ontwykende doel te bereik en jou toelaat om voordeel te trek uit dit in die proses.